ZANOFI-AVENTIS HA CONCLUIDO LA ADQUISICIÓN DE GENZYME CORPORATION

Fuente: pmfarma.com

Sanofi-aventis anunció el pasado viernes que ha concluido su adquisición de Genzyme Corporation, que es, ya desde hoy, una filial 100% propiedad de sanofi-aventis

La operación se ha completado tras el éxito de la reapertura de la oferta pública de intercambio de sanofi-aventis, para la adquisición de todas las acciones ordinarias en circulación de Genzyme Corporation, por un valor de 74,00 dólares estadounidenses en efectivo y un derecho de suscripción condicionado (Contingent Value Right) por acción.

El plazo de reapertura de la oferta pública de intercambio finalizó a las 6.00 p.m., hora de Nueva York, el pasado 7 de abril de 2011. El depositario de la oferta de intercambio informó a sanofi-aventis que, a partir de la expiración del plazo de reapertura de la oferta, se habían ofrecido de forma válida 237.312.826 acciones ordinarias de Genzyme. Éstas representaban aproximadamente el 89,4% de las acciones en circulación de Genzyme. Se han aceptado para su intercambio todas las acciones ofrecidas correctamente y sanofi-aventis ha pagado ya o pagará con rapidez todas ellas. A continuación, sanofi-aventis ejerció su “opción top-up”, lo que dio como resultado la posesión de más del 90% de las acciones en circulación de Genzyme.
Como se ha anunciado con anterioridad, sanofi-aventis efectuó entonces, sin votación o reunión por parte de los accionistas de Genzyme, una fusión impropia entre una de sus filiales al 100% y Genzyme el día 8 de abril de 2011, para completar la adquisición. En dicha fusión, las acciones ordinarias restantes de Genzyme (excepto aquellas acciones respecto a las que se ejerce con validez la tasación de acuerdo con la ley de Massachusetts y aquellas acciones propiedad de Genzyme, sanofi-aventis o de cualquiera de sus filiales) se convirtieron en un derecho a recibir 74 dólares estadounidenses en efectivo por acción y un CVR (Contingent Value Right), es decir, la misma remuneración abonada en la oferta de intercambio.
El CVR otorga a su poseedor el derecho a recibir pagos en efectivo adicionales si se logran en un determinado período ciertos hitos relacionados con LemtradaTM (alemtuzumab MS) o si se alcanzan ciertos volúmenes de producción en 2011 para Cerezyme® y Fabrazyme®. Con efecto a partir del cierre del mercado el día 8 de abril de 2011, las acciones ordinarias de Genzyme dejaron de cotizar en el mercado de acciones NASDAQ. Se han listado los CVR en el mercado Nasdaq bajo el indicador de teletipo “GCVRZ” y se han admitido a cotización el 4 de abril de 2011.
Genzyme se convertirá en una nueva plataforma de importancia en la estrategia de crecimiento sostenible de sanofi-aventis y aumentará la presencia de la empresa en el campo de la biotecnología. Sanofi-aventis va a convertir Genzyme en su centro global para la excelencia en el campo de las enfermedades raras, con sede en Cambridge, Massachusetts, Estados Unidos, que será dirigido por Christopher A. Viehbacher, CEO de sanofi-aventis durante varios meses.
Sanofi-aventis financia la adquisición de Genzyme con los beneficios de la reciente emisión de obligaciones por importe de 7.000 millones de dólares estadounidenses, con la emisión de US commercial paper (deuda pública de los EE.UU.) por un importe de unos 7.000 millones de dólares estadounidenses, con un giro de 4.000 millones de dólares contra el crédito puente negociado en octubre de 2010 y con liquidez disponible. Con el conjunto de todas estas financiaciones, sanofi-aventis espera lograr un coste medio de financiación en 2011 para esta adquisición de menos del 2% antes de impuestos